Visa frente a MasterCard: Una visión general
El sector de los pagos electrónicos está liderado por cuatro gigantes: Visa, Mastercard, American Express y Discover. Estas empresas procesan la mayoría de las transacciones con tarjeta a nivel mundial, consolidando su posición en el mercado.
Visa y Mastercard funcionan de manera particular, ya que no otorgan créditos ni emiten tarjetas directamente. En su lugar, operan mediante acuerdos de marca compartida con bancos y otras instituciones financieras. Esto significa que cualquier tarjeta Visa o MasterCard que tengamos es emitida por un tercero, mientras ellos solo facilitan la red de procesamiento de pagos.
A pesar de no emitir tarjetas ni otorgar créditos, Visa y Mastercard destacan por ofrecer una amplia variedad de productos financieros, incluyendo tarjetas de crédito, débito y prepago.
Preferencias de Pago en Estados Unidos
De acuerdo con el informe 2020 Consumer Payment Choice Diary de la Reserva Federal, las tarjetas de débito son las favoritas entre los estadounidenses, representando el 42% de los pagos, mientras que las tarjetas de crédito ocupan el segundo lugar con un 29%.
¿Por qué tantas personas tienen múltiples tarjetas? La respuesta está en los beneficios. Muchas optan por combinar varias tarjetas para maximizar las recompensas, como devoluciones de efectivo, puntos o promociones especiales.
Impacto Económico de las Tarjetas
Las tarjetas de crédito son protagonistas en el mercado financiero. Para finales del primer trimestre de 2021, los saldos renovables alcanzaron casi 1 billón de dólares, un indicador del papel crucial que tienen en el consumo y financiamiento personal.
Por otro lado, las tarjetas de débito, crédito y otros métodos de pago sin efectivo representaron alrededor de 174.2 mil millones de transacciones en 2018, con un valor total de 97.4 billones de dólares, según la Encuesta de Pagos 2019 de la Reserva Federal.
Visa y Mastercard
.jpg "Visa y Mastercard")
Visa y Mastercard son los únicos procesadores de pagos en red que operan en los tres segmentos del mercado de pagos. Al operar exclusivamente como procesadores de red, estas dos empresas tienen una ventaja única, pero operan de forma diferente.
Visa y Mastercard son empresas que cotizan en bolsa. Visa (símbolo V) tiene una capitalización bursátil de 497.500 millones de dólares, seguida de cerca por MasterCard (símbolo MA) con 359.800 millones de dólares (capitalización bursátil a 18 de mayo de 2021).
Ambas empresas no conceden préstamos ni emiten tarjetas a través de sus divisiones bancarias y cuentan con una amplia cartera de marcas compartidas.
Los modelos de negocio de ambas empresas son muy similares. Visa y MasterCard no emiten tarjetas directamente a los consumidores, sino a través de entidades financieras asociadas, como bancos y cooperativas de crédito. A continuación, las instituciones financieras asociadas emiten tarjetas a particulares y empresas, ya sea directamente o en asociación con compañías aéreas, hoteles y comercios.
Determinación de las condiciones
La entidad financiera emisora establece los términos y condiciones de uso de la tarjeta de pago, incluidas las comisiones, las recompensas y otras características (en el caso de las tarjetas de crédito, el banco emisor es responsable de la suscripción, la fijación de los tipos de interés y el desarrollo de todo el programa de recompensas).
Los emisores de tarjetas también pueden ofrecer otras ventajas, como protección contra el robo de identidad y el fraude, seguro de alquiler de coches y descuentos en compras al por menor. Mientras que la entidad financiera emisora controla la diferencia en tipos de interés, límites de gasto, programas de recompensas y privilegios, Visa y MasterCard compiten por las relaciones de marca compartida y participan en la redacción de los términos y condiciones de las tarjetas.
El sector del pago con tarjeta en general es un negocio complejo en el que intervienen comerciantes, bancos adquirentes, bancos emisores, procesadores de red y titulares de tarjetas. Los procesadores de red, especialmente MasterCard y Visa, son libres de fijar sus propias comisiones.
Visión general de la tarjeta Visa
En 2020, las ventas netas de Visa alcanzaron los 21.800 millones de dólares y el volumen de pagos los 8,8 billones de dólares. Los productos clave de Visa incluyen tarjetas de crédito, débito y prepago, soluciones empresariales y servicios globales de cajeros automáticos. Los segmentos de negocio declarables de la empresa son:
- Servicios (9.800 millones de dólares en 2020).
- Procesamiento de datos (11.000 millones de dólares en 2020)
- Transacciones internacionales (6.300 millones de dólares en 2020)
- Otros (1.400 millones de dólares en 2020)
Aunque tanto Visa como MasterCard obtienen la mayor parte de sus ingresos de las comisiones por servicios y procesamiento de datos, las dos empresas tienen diferentes caracterizaciones de estas comisiones y han adoptado sus propias estructuras de comisiones. Las comisiones de servicio se cobran a los emisores de tarjetas y se basan en el volumen de tarjetas.
Las comisiones de procesamiento de datos también suelen cobrarse al emisor, que las cobra al comerciante por cada transacción individual. Las comisiones de procesamiento de datos suelen ser comisiones fijas muy bajas que se cobran por transacción y cubren el coste de proporcionar los datos de las transacciones notificadas en la red.
En general, Visa ofrece tres tipos de tarjetas: tradicionales, de firma e infinitas. Estas categorías van acompañadas de normativas estandarizadas para los emisores.
Visión general de MasterCard
En 2020, las ventas netas de MasterCard alcanzaron los 15.300 millones de dólares y el volumen de pagos los 6,3 billones de dólares.
Los productos principales de MasterCard incluyen crédito al consumo, tarjetas de débito y prepago al consumo, y productos para comercios. MasterCard tiene un segmento de negocio declarable llamado Payment Solutions, que está segmentado por geografía, con Estados Unidos y el resto del mundo.
Al igual que Visa, MasterCard obtiene la mayor parte de sus ingresos de las comisiones por servicios y procesamiento de datos. Sin embargo, la estructura de comisiones difiere. Las comisiones de servicio de MasterCard se negocian y se calculan como porcentaje del volumen global de transacciones. La tasa de procesamiento de datos se conoce como "tasa de intercambio" y es una pequeña cantidad fija por transacción que se cobra al emisor de la tarjeta.
MasterCard tiene tres niveles de tarjeta: Standard, Global y Global Elite.
Publicar un comentario